8 правил и советов по инвестированию от Уоррена Баффета

Уоррен Баффет является одним самых крупных портфельных инвесторов в мире. В 2019 году его состояние оценивалось почти в 85 миллиардов долларов. Баффет придерживается стоимостной стратегии инвестирования и считает, что спрогнозировать ситуацию на рынке невозможно. В числе наиболее важных для инвестора качеств он называет бережливость и умение ждать. Основные принципы инвестирования, которым следует сам Баффет, представлены в сегодняшней статье.

Инвестируйте в себя

Баффет говорит, что самая лучшая инвестиция — это инвестиция в себя, и чем больше человек учится, тем больше зарабатывает. Следуя своему совету, американский миллиардер 80% времени уделяет чтению и непрерывно занимается своим образованием. Также он советует регулярно проходить курсы, участвовать в конференциях, постоянно общаться людьми, мнение которых является авторитетным. Важно развиваться именно в том направлении, которое интересно человеку.

Улучшайте навыки коммуникации

«Если вы не можете выстраивать коммуникацию, разговаривать с другими людьми и доносить свои идеи, вы теряете свой потенциал». Эта известная фраза Уоррена Баффета отражает его мнение по поводу важности коммуникативных способностей.

Он считает, что помимо саморазвития люди должны постоянно совершенствовать свои навыки коммуникации. По мнению Баффета, это позволит повысить потенциал человека сразу на 50%. В юные годы он сам прошёл курсы ораторского мастерства, так как уже тогда понимал, что без этого навыка ему не удастся достичь успеха. Способность выражать свои мысли, убеждать других и заражать их своими идеями позволила известному инвестору обрести нужное влияние.

Чтобы улучшить свои способности к коммуникации, необходимо придерживаться следующих правил:

• регулярно смотреть популярные выступления и научиться их критиковать;
• общаться с людьми, которые вызывают восхищение;
• каждый день записывать 3-минутные видеоролики;
• обучать других всему, что умеешь.

Будьте бережливы

Несмотря на то, что Баффет является одним из самых богатых людей в мире, он относится к деньгам очень бережливо. Миллиардер не считает нужным тратить денежные средства на дорогую недвижимость и автомобили, так как их покупка по большому счёту не изменит его жизнь к лучшему. В одном из своих интервью он как-то сказал, что иметь сразу несколько домов — это обуза, и на данный момент у него есть всё, что нужно.

Баффет советует не путать качество жизни с её стоимостью. Он не ставит себе цель вызвать зависть у других и призывает к этому остальных. В приоритете у человека должно быть то, что ему действительно необходимо для комфортного существования.

Занимайте деньги с умом

Давая советы начинающим инвесторам, особое внимание Баффет уделяет вопросам использования заёмных средств. Он не является поклонником данной стратегии и предостерегает вкладчиков от лишних кредитов.

В феврале 2008 года миллиардер наглядно объяснил свою позицию при обращении к владельцам акций компании Berkshire Hathawey (Уоррен Баффет является председателем правления данной организации). В ежегодном письме акционерам он представил сведения, указанные в таблице ниже.

Данные таблицы отображают 4 наиболее крупных обвала ценных бумаг компании за всю историю её функционирования. Представленные сведения говорят о том, что несмотря на активный рост акций Berkshire Hathawey в течение последних десятилетий, даже такая корпорация оказалась не застрахована от резких падений.

Из этого следует, что никто не может спрогнозировать, когда, а самое главное, как быстро обвалятся котировки. Поэтому абсолютно любой инвестор рискует мгновенно потерять не только собственные, но и заимствованные средства. Последний вариант гораздо хуже, так как долг в любом случае придётся возвращать. «Эта таблица является самым сильным аргументом, который я могу выдвинуть против использования кредитных средств при покупке акций», — отметил Баффет.

Покупайте акции отличных компаний

Портфель хорошего инвестора должен состоять только из качественных активов. В первую очередь это касается акций. Выбирая, какую ценную бумагу приобрести, ни в коем случае нельзя идти на компромисс. Всегда следует отдавать предпочтение только отличным компаниям.

Чтобы понять, какой бизнес является качественным, а какой — всего лишь неплохим, необходимо:

1. Изучить финансовые показатели компании. Для этого Баффет настоятельно советует ознакомиться с основами бухгалтерского учёта.
2. Навести справки о руководящем составе. Будущее компании во многом зависит от людей, которые ею управляют. С помощью публикаций в СМИ сегодня можно легко следить за тем, какие решения принимает руководство организации. Исходя из этого каждый инвестор может сделать вывод о дальнейшем развитии бизнеса.
3. Проанализировать перспективы организации. Для этого потребуется определить уровень качества товаров (услуг), которые выпускает (оказывает) компания, а также выяснить, какое место она занимает среди конкурентов.

И в конце концов, Баффет не рекомендует при оценке перспектив компании обращать внимание на ежедневные колебания котировок. Для долгосрочных инвестиций это не имеет никакого значения.

Цена и ценность — это не одно и то же

По мнению Баффета, инвестора ждёт успех только в том случае, если он научится различать эти два термина. Под ценой акции или любого другого товара понимается сумма денег, которую платит покупатель. Ценность имеет более глубокий смысл и является достаточно субъективным понятием. Она обозначает то, что человек получает за уплаченную цену.

Хорошему инвестору важно подобрать такие активы, ценность которых выше их цены. Если купить акции по завышенной стоимости, то впоследствии вряд ли удастся выгодно их продать.

Покупайте акции на долгий срок

Уоррен Баффет является сторонником долгосрочной стратегии инвестирования. Его совет звучит довольно просто: «Если вы не готовы владеть акциями в течение десяти лет, даже не думайте о том, чтобы владеть ими в течение десяти минут».

Такая точка зрения объясняется следующими факторами:

1. Расходы по сопровождению сделки «съедают» часть полученной прибыли. Если инвестор постоянно занимается куплей-продажей акций, то доходность его вложений существенно уменьшается, так как за каждую операцию удерживается комиссия за брокерские и депозитарные услуги.
2. Новички фондового рынка стараются как можно быстрее продать растущие акции, чтобы зафиксировать прибыль. Опытные инвесторы, напротив, занимают выжидательную позицию и не спешат избавляться от активов компании, которая показывает хорошие результаты. Сам Уоррен Баффет уже более 30 лет владеет акциями компании Coca-Cola.

Объясняя свою философию, самый известный в мире инвестор приводит пример из своей жизни. В 11-летнем возрасте на деньги, взятые в долг у отца, он приобрёл первые в своей жизни акции. Это были ценные бумаги компании Cities Service Preffered. Купив акции по 38 долларов, начинающий инвестор в момент роста котировок продал их по 40 долларов.

Позднее стоимость этих ценных бумаг увеличилась до 200 долларов. Именно тогда Баффет получил свой первый урок инвестирования. С тех пор он уверен, что терпение вознаграждается.

Будь алчным, когда все остальные боятся

Один из наиболее известных афоризмов Уоррена Баффета звучит так: «Бойся, когда остальные слишком алчны, и будь алчным, когда все остальные боятся». Смысл данного утверждения заключается в том, что многие инвесторы избавляются от активов на падающем рынке и покупают новые акции в момент их роста.

Баффет же советует действовать с точностью до наоборот. Он считает, что обвал котировок является наиболее подходящим временем для вложений в ценные бумаги. Известный инвестор-миллиардер не изменяет своим принципам и в периоды финансовых кризисов. Во время экономического спада 2008-2009 годов он активно вкладывал деньги сразу в несколько крупнейших американских компаний — банк Goldman Sachs, промышленную корпорацию General Electric и химическую компанию Dow.